Contenu
- TL; DR (Trop long; n'a pas lu)
- Calcul des ratios de test d'acide
- Comment le rapport de test d'acide est utilisé
Le ratio de test acide ou ratio rapide évalue la liquidité à court terme de la société et est calculé en divisant la trésorerie et les équivalents de trésorerie par le passif à court terme. Un ratio de un pour un signifie que la société peut payer ses factures et sa dette à court terme avec ses liquidités ou ses actifs, qu'elle peut rapidement convertir en liquidités.
Le terme "test d'acide" vient du 18ème siècle lorsque le fait que l'acide nitrique dissolve d'autres métaux mais pas d'or a été utilisé pour valider des échantillons d'or. Les sociétés avec un ratio supérieur à un pour un sont considérées comme stables, bien que ce qui est considéré comme un bon ratio varie selon les secteurs. Une société dont le ratio est sensiblement inférieur à un pour une peine à faire face à ses obligations financières et peut devoir vendre des actifs pour rester solvable.
TL; DR (Trop long; n'a pas lu)
Calculez le ratio de test d’acide en additionnant la trésorerie et les équivalents de trésorerie d’une entreprise et en divisant par le montant du passif à court terme. Un ratio supérieur à un signifie qu'une entreprise est solvable et peut faire face à ses obligations financières à court terme. Un ratio inférieur à un pour un signifie que l'entreprise peut être en difficulté financière et avoir des difficultés à payer ses factures. Il peut être amené à vendre certains actifs ou à retarder le paiement de ses fournisseurs pour rester solvable.
Calcul des ratios de test d'acide
Pour calculer le ratio de test d’acide, les actifs pouvant facilement être liquidés sont ajoutés au solde de trésorerie de la société. Selon les registres financiers du secteur et de la société, ces actifs peuvent inclure des comptes clients et des placements liquides. Dans la définition la plus large, la norme clé est que les actifs doivent être disponibles sous forme d’espèces au plus tard dans les 90 jours, mais de nombreux calculs nécessitent des liquidités sur une période plus courte.
Pour le dénominateur du ratio, les passifs courants doivent être additionnés. Ceux-ci incluent toujours les comptes fournisseurs, mais il peut aussi y avoir des prêts à court terme, des dividendes ou des marges de crédit. L'idée est de savoir ce qui doit être payé à court terme et de le comparer aux actifs rapides disponibles.
Parfois, les entreprises ont accès à un découvert bancaire qui améliorerait leur solvabilité. Pour prendre en compte de tels cas, le ratio de test acide ajusté soustrait le découvert des passifs, car certains d'entre eux peuvent être payés en utilisant le découvert au lieu d'utiliser des actifs rapides. L’ajustement a pour effet d’élever le rapport d’essai acide à un niveau plus favorable.
Comment le rapport de test d'acide est utilisé
Les agents de crédit et les investisseurs utilisent le ratio de test à l'acide ou le ratio rapide comme un raccourci pour déterminer la viabilité et la solvabilité d'une entreprise.Ils additionnent les montants des états financiers de l’entreprise pour déterminer s’il est prudent de lui prêter de l’argent ou d’y investir. Si le ratio de test d'acide est inférieur à un, aucune analyse supplémentaire n'est souvent nécessaire et aucun prêt ou investissement ne sera consenti.
Si un prêt est consenti, il est souvent soumis à des conditions concernant les finances de la société en utilisant le ratio de test d’acidité. Par exemple, il peut y avoir une clause stipulant que le ratio d’essai acide restera supérieur à 1,25 pendant toute la durée du prêt. Peut-être que cela spécifiera que le ratio doit être calculé tous les 60 jours. Si le ratio tombe en dessous de 1,25, la banque peut appeler le prêt et demander son remboursement avant que la situation ne se détériore davantage.
De plus, les fournisseurs utilisent souvent le ratio de test de détermination de l’acidité pour déterminer s’il est sans danger d’allonger le crédit ou s’ils insistent pour que le paiement soit effectué à la livraison. Normalement, si une entreprise est solvable, elle devrait avoir un ratio de test d’acide supérieur à un pour un et les fournisseurs peuvent livrer les marchandises, émettre une facture et demander le paiement dans les 30 jours. Un ratio de test d'acide inférieur à un pour un signifie que la société peut ne pas être là dans 30 jours ou, si c'est le cas, elle n'aura pas d'argent pour effectuer un paiement. Le ratio de test de l'acide est un outil clé pour évaluer rapidement la viabilité financière d'une entreprise.